日前，全球能源知名咨詢機構Wood Mackenzie推出了2019年全球逆變器市場的最新報告。該報告基于年度銷售統計、公開文件、生產商、開發商的數據，對全球各大逆變器企業的出貨量進行了完整統計和分析。中國逆變器軍團在全球市場上的表現依然搶眼，不管是出貨量，還是銷售額占比，都占據了顯赫的位置。

（來源：微信公眾號“能源一號”ID：EnergyNO1 作者：Duke）

中國軍團陣容強大

2019年全球逆變器的出貨量為126.735GW，同比增長18%。

前十大公司依次是：華為、陽光電源、SMA、Power Electronics、Fimer、上能電氣、SolarEdge、古瑞瓦特、TMEIC、錦浪科技。這些廠商中，一半為中國公司。需要留意的是，由于SMA公司在去年進行了股權重組，其中國區板塊獨立出來并更名為愛士惟，因此2019年的SMA出貨量及以下各地區排名，均可能包含愛士惟的出貨。

而固德威、Fronius、Ingeteam、特變電工、科士達、正泰電源系統等也名列前茅。


按出貨金額算，2019年全球逆變器銷售額為85.86億美元，同比增長15.5%。前十大公司是SolarEdge、華為、SMA、陽光電源、Enphase、Fronius、Fimer、Power Electronics、古瑞瓦特、固德威，其中四家為中資。華為的逆變器出貨金額占比16%，陽光電源是8%，古瑞瓦特為4%，固德威3%。


國內公司顛覆全球逆變器市場

在報告中，2015年至2019年，全球逆變器出貨量前三的名次一直保持不變，即華為、陽光電源（300274.SZ）和SMA。

以出貨量來說，全球前十位逆變器廠商的競爭非常激烈。從2012年到2014年，SMA一直盤踞第一，其他多為歐美日企業如Kaco、Omron、施耐德等。不過，中國逆變器巨頭華為，從2013年沖到第九名開始，2014年連升6級到達第三，然后締造了從2015年至2019年全球五連冠的偉業。

另一家中國逆變器豪強——陽光電源在2013年就升至第二名，創下之后連續七年摘得榜眼的壯舉。

其他幾家中國逆變器企業發展亦非常迅猛，前十名中的中國軍團隊伍不斷壯大。今年4月剛上市的上能電氣（300827.SZ），其實已是前十名的常客。從2015年排名第六開始，一直穩居該位置（除2017年）。

固德威在2017、2018年殺入前十，列第十和第七。2019年，新實力派古瑞瓦特、錦浪科技（300763.SZ）首次進入前十，分列第八、第十。在此期間，還有特變電工（600089.SH）、科士達（002518.SZ）也曾列入前十。

2019年排名前十的逆變器廠商，它們在2012年~2019年這8年的各自出貨量總和，均超過了10GW。其中華為是唯一超過100GW大關的巨人，陽光電源約80GW。國內各大廠商占比方面，2019年華為的出貨量全球占比22%，陽光電源13%，上能電氣、古瑞瓦特、錦浪科技等也高居前列。


2017年以來，逆變器全球市場占有率的分布呈現出逐漸分散的趨勢。前五名的逆變器巨頭市占率略有下降。2017年，前五名市占率達59%，2018年下降了2個百分點，為57%。2019年再微降到56%。前十名的逆變器廠商市占率則達到76%。排名11~20的企業，市占率有所提升，從2018年的17%上升至2019年的19%。

地區榜單各有千秋

從地區范圍看，亞太地區（不包括日本、印度）仍是全球最重要的逆變器市場，出貨量達66.536GW，占2019年全球出貨量53%的市場份額。不過，2019年亞太光伏市場需求收縮明顯，逆變器出貨量同比下降了3%，其中中國市場出貨量為38.477GW，同比下降12%，下降幅度不小，但仍是亞太地區最大的逆變器市場，占亞太地區份額的58%。


各廠商占比方面，在亞太市場上，華為的出貨量占比是26%，陽光電源17%，上能電氣10%，古瑞瓦特6%，SMA、固德威及特變電工均為5%。錦浪科技、科士達及正泰電源系統等也排名靠前。

2019年的中國市場上，華為出貨量占比為34%，陽光電源21%，上能電氣11%，這三家巨頭在中國的市占率由2018年的76%降至去年的66%。同時古瑞瓦特，錦浪科技，固德威，正泰電源系統也分別闖入十大榜單里。從某種意義來說，正是錦浪科技、古瑞瓦特、固德威等逆變器新勢力的成長，加大了他們在逆變器市場的話語權。


在日本、印度市場，2019年逆變器出貨量分別為5.97GW、9.224GW，同比分別下降2%、7%。華為在這兩國市場上的占比分別達19%、20%，優勢十分明顯。

在日本市場上，華為、Omron和松下分列前三，而華為既是占比最高的逆變器廠家，也是前13名中唯一的中國公司。這說明，在各方面要求相對比較苛刻的日本市場，國內逆變器廠商還需要付出更大的努力，以適應其市場環境。


從印度市場份額看，眾多中國品牌昂首進入前十：如華為（市占率20%，第一）、陽光電源（第三），上能電氣，特變電工，古瑞瓦特，錦浪科技，固德威等都在列。


歐洲和美國逆變器市場增長迅速。2019年，兩地的出貨量分別達26.224GW、19.953GW,同比分別增長84%和72%。歐洲市場達全球市場的21%，其出貨量遠超裝機量。其中華為占31%，古瑞瓦特、陽光電源、固德威、錦浪科技均在歐洲地區榜的競爭中出類拔萃。


美國逆變器市場占全球份額的16%，由于美國要求嚴格的投資稅可信度資質，廣泛推行設備安全保護，使其出貨量也遠遠大于實際裝機量。其中，陽光電源占比18%，正泰占5%，成為美國逆變器競技場前九位僅存的中國選手。


拉美、中東和非洲作為新興的光伏市場，逆變器的市場變化各不相同。

2019年拉美逆變器市場出貨量為8.893GW，同比增長23%，占全球份額的7%。其中，華為從2018年的10%占比猛增到2019年的19%，陽光電源占9%，錦浪科技、固德威、古瑞瓦特勢頭強勁，名次進入前列。


中東及非洲市場，逆變器的總出貨量為4.924GW，同比下降10%，占全球份額4%。這些新興市場也是中國逆變器廠家開疆拓土的良好舞臺。華為依然奪得頭名，占比從2018年的8%，迅速上升到2019年的21%，陽光電源占比10%，古瑞瓦特和特變電工也進入了前十大。


綜合來看，華為、陽光電源、SMA當之無愧是全球前三大逆變器巨頭，但以上能電氣、古瑞瓦特、錦浪科技、固德威、愛士惟、正泰等為代表的中國逆變器廠商，上升勢頭十分明顯。盡管中國逆變器廠家經歷了2018年光伏發展的艱難時期，但依然保持了旺盛的增長態勢。未來面對新冠肺炎疫情在全球蔓延的考驗，各大逆變器廠商會交出怎樣的答卷，非常值得期待。